ارتفع الين بشكل مفاجئ مقابل الدولار، حيث انخفض الدولار بنسبة تصل إلى 0.66 في المائة ليسجل أدنى مستوى له خلال الجلسة عند 155.60 ين. وكان الدولار يتداول عند مستوى 157.12 ين في وقت سابق. وارتفع الين بنسبة تصل إلى 3 في المائة يوم الخميس بعد أن دفع تدفق مستمر من عمليات الشراء الرسمية الدولار إلى أدنى مستوى له عند 155.5 ين، بعد أن كان عند نحو 158.3 ين. وقد وصف هذا التدخل من قبل مسؤولين يابانيين بأنه خطوة لدعم العملة. ولم يتضح سبب تحرك يوم الجمعة، لكن المحللين أشاروا إلى أن السوق ستكون متوترة بعد يوم الخميس، تحسباً لأي تحركات مفاجئة في العملة. وأوضح كبير مسؤولي العملات في اليابان، أتسوكي ميمورا، بأن المضاربات لا تزال منتشرة على نطاق واسع، محذراً من استعداد المسؤولين للتدخل مجدداً في الأسواق بعد ساعات قليلة من تدخلهم لدعم الين، الذي فقد 5 في المائة من قيمته خلال الأشهر الثلاثة الماضية. وأكد جيريمي ستريتش، رئيس استراتيجية العملات الأجنبية في مجموعة العشر، أن السيولة شحيحة وأن الناس يشعرون بالتوتر بعد أحداث الأمس، مما يزيد من احتمالية تقلبات سعر صرف الدولار مقابل الين.
أدى الفارق الكبير بين أسعار الفائدة الأميركية واليابانية، إلى جانب الانخفاض المتوقع في أحجام التداول قبيل فترة العطلات، إلى جعل المسؤولين حذرين من الهجمات المضاربية العنيفة. وفي أسواق الأسهم، ارتفع مؤشر نيكي الياباني بشكل طفيف يوم الجمعة، مدعوماً بمكاسب مجموعة صغيرة من أسهم التكنولوجيا. وساهم ارتفاع الين في انتعاش أسعار السندات الحكومية، حيث أغلق مؤشر نيكي مرتفعاً بنسبة 0.38 في المائة عند 59,513.12 نقطة، بينما انخفض بنسبة 0.3 في المائة خلال الأسبوع، منهياً سلسلة مكاسب استمرت لثلاثة أسابيع متتالية. وعكس مؤشر توبكس الأوسع نطاقاً انخفاضاته المبكرة ليغلق مرتفعاً بنسبة 0.04 في المائة عند 3,728.73 نقطة، مسجلاً ارتفاعاً طفيفاً بنسبة 0.3 في المائة خلال الأسبوع.
ساهم ارتفاع قيمة الين في تخفيف المخاوف من التضخم، مما ساعد على انخفاض عائد سندات الحكومة اليابانية لأجل 10 سنوات إلى 2.5 في المائة، بعد أن بلغ أعلى مستوى له في 29 عاماً عند 2.535 في المائة في الجلسة السابقة. وتدخلت اليابان يوم الخميس لدعم الين مقابل الدولار، في أول إجراء رسمي لها في سوق العملات منذ ما يقرب من عامين، مما أدى إلى ارتفاع قيمة العملة الآسيوية بنسبة تصل إلى 3 في المائة. واستمر كبير مسؤولي السياسة النقدية، أتسوكي ميمورا، في تحذيراته من استمرار المضاربات في الأسواق، مشيراً إلى استعداد طوكيو للتدخل لدعم الين. وأوضح ميكي دين، كبير استراتيجيي أسعار الفائدة اليابانية في شركة إس إم بي سي نيكو للأوراق المالية، أن بعض المشاركين في السوق يتوقعون أن يرفع بنك اليابان أسعار الفائدة قريباً لتعظيم أثر التدخل في سوق العملات.
انخفضت عوائد السندات طويلة الأجل يوم الجمعة بعد ارتفاعها الحاد في الجلسة السابقة، حيث انخفض عائد سندات الحكومة اليابانية لأجل 20 عاماً بمقدار 2.5 نقطة أساسية إلى 3.37 في المائة، وانخفض عائد السندات لأجل 30 عاماً بمقدار نقطتين أساسيتين إلى 3.715 في المائة. ومن بين الأسهم الفردية، قفز سهم شركة طوكيو إلكترون بنسبة 6.89 في المائة بعد أن أعلنت الشركة المصنعة لمعدات صناعة الرقائق عن زيادة في صافي أرباحها بنسبة 36 في المائة خلال الأشهر الستة المنتهية في سبتمبر. وصعد سهم مجموعة سوفت بنك بنسبة 3.93 في المائة، كما قفز سهم شركة سوميتومو بنسبة 17 في المائة بعد إعلانها عن ارتفاع صافي أرباحها السنوية وبيع مشروع للنيكل في مدغشقر، وقفز سهم شركة ميتسوبيشي بنسبة 4.59 في المائة.
خلال الأسبوع المنتهي في 25 أبريل، باع المستثمرون الأجانب كميات كبيرة من السندات اليابانية وسط مخاوف من التضخم نتيجة ارتفاع أسعار النفط. وتخلص الأجانب من سندات يابانية طويلة الأجل بقيمة صافية بلغت 786.9 مليار ين، بزيادة ملحوظة عن صافي مبيعات الأسبوع السابق. كما تخلصوا من سندات قصيرة الأجل بقيمة صافية بلغت 1.12 تريليون ين، وفقاً لبيانات وزارة المالية اليابانية. وأبقى بنك اليابان أسعار الفائدة ثابتة، لكن ثلاثة من أعضاء مجلس إدارته التسعة اقترحوا رفعها، مما يشير إلى مخاوف صناع السياسة النقدية من الضغوط التضخمية الناجمة عن ارتفاع أسعار النفط. بلغ عائد سندات الحكومة اليابانية لأجل 10 سنوات أعلى مستوى له في 29 عاماً، مسجلاً 2.525 في المائة، بالتزامن مع ارتفاع أسعار النفط إلى أعلى مستوى لها في أربع سنوات. وفي غضون ذلك، اشترى المستثمرون الأجانب أسهماً يابانية بقيمة 807.9 مليار ين، مواصلين بذلك موجة الشراء الأخيرة للأسبوع الرابع على التوالي.
ضخّ المستثمرون الأجانب نحو 10.08 مليار ين في هذه الأسهم خلال الأسابيع الأربعة الماضية. بينما اشترى المستثمرون اليابانيون أسهماً أجنبية بقيمة صافية بلغت 41.2 مليار ين، وظلوا مشترين صافين للأسبوع العاشر على التوالي. ومع ذلك، تخلّوا عن سندات أجنبية طويلة الأجل بقيمة 887.7 مليار ين وأدوات مالية قصيرة الأجل بقيمة 263.8 مليار ين.
